以進一步抓住數(shù)字經(jīng)濟時代的增長機遇。
據(jù)IPO早知道消息,德林控股集團有限公司(1709.HK,以下簡稱“德林控股”)日前發(fā)布公告,宣布兩項重要資本運作計劃,包括:按一般授權(quán)配售現(xiàn)有股份及“先舊后新”認購新股份,以及大股東同步宣布增持計劃,通過特別授權(quán)認購新股份的關(guān)連交易。本次融資計劃預(yù)計募集資金總額約為6.533億港元,旨在支持公司在數(shù)字金融領(lǐng)域的戰(zhàn)略布局及業(yè)務(wù)發(fā)展。
“先舊后新配售方式”是指先將現(xiàn)有股份以一定價格配售給投資者,隨后再以同樣數(shù)量和價格認購相應(yīng)新發(fā)行的股份,目的是保持股本結(jié)構(gòu)的穩(wěn)定,避免因單獨配售新股導(dǎo)致股本比例明顯變化。這種安排可以提高融資效率,且有助于維持市場秩序。
事實上,這一融資方式并不小眾,主要是用于服務(wù)企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展或者股東結(jié)構(gòu)優(yōu)化,騰訊、美團、安踏等都曾采用過這種融資方式。
對于此次配售,德林控股董事局主席及突觸科技董事長陳寧迪表示:“此次戰(zhàn)略融資獲得股東及投資人的鼎力支持,讓我們深受鼓舞。這既是對德林團隊專業(yè)能力的信任,更是對數(shù)字資產(chǎn)行業(yè)長期價值的共識。我們將以審慎穩(wěn)健的態(tài)度,持續(xù)構(gòu)建連接傳統(tǒng)金融與數(shù)字經(jīng)濟的橋梁,為股東創(chuàng)造穿越周期的可持續(xù)回報?!?/p>
一個比較容易忽視的細節(jié)是,國泰君安證券(香港)有限公司(以下簡稱“國泰君安”)在本次交易中擔(dān)任聯(lián)席配售代理和整體協(xié)調(diào)人。某種程度上而言,作為中資頭部券商,國泰君安的參與增強了投資者對配售計劃的信心。
從業(yè)務(wù)層面來看,作為亞太領(lǐng)先的資產(chǎn)管理及金融服務(wù)平臺,德林控股正推進數(shù)字金融領(lǐng)域發(fā)展“三步走”計劃,旨在構(gòu)建合規(guī)跨境數(shù)字資產(chǎn)生態(tài),近期已與ViaBTC、Asseto、富龍顧問等行業(yè)領(lǐng)先金融科技公司建立合作推動穩(wěn)定幣應(yīng)用以及RWA代幣化。同時旗下科技金融平臺突觸科技(NeuralFin)已完成數(shù)千萬港元A輪融資,正籌備赴美上市。此外,德林控股還投資了MetaCene母公司Pangu,旨在鞏固其在數(shù)字娛樂及Web3領(lǐng)域的戰(zhàn)略地位。
根據(jù)國泰君安6月26日公告,國泰君安已經(jīng)獲批提供加密貨幣等虛擬資產(chǎn)交易服務(wù),此次牌照升級后,客戶將可在國泰君安國際平臺直接交易加密貨幣(如比特幣、以太幣等)、穩(wěn)定幣(如泰達幣等)等虛擬資產(chǎn)。
德林控股和國泰君安或許醞釀在香港RWA市場的合作也未可知。
當(dāng)然,與大多數(shù)配售交易類似——當(dāng)配售消息發(fā)出后,企業(yè)幾乎都會迎來一定的下跌“陣痛期”, 德林控股亦如此。下行壓力主要源于配售股份通常以折價形式發(fā)行,短期內(nèi)增加市場上的流通供應(yīng)量,令部分投資者進行調(diào)整操作。港股配售通常有5%~15%的折讓,以吸引機構(gòu)資金,配售導(dǎo)致的股價下跌是資本市場中的普遍反應(yīng),屬于常見且正常的市場行為。
但從長遠來看,這些企業(yè)的價值將慢慢凸顯——尤其是,德林控股本次配售的對象均為機構(gòu)投資者及專業(yè)投資者。
換言之,德林控股獲得的是長線投資者對其價值的認可、并非“投機色彩更濃的散戶的炒作”,將更利于公司的長期發(fā)展。
對于本次融資,德林控股表示,本次融資所得的凈資金主要用于集團戰(zhàn)略收購及投資和擴展現(xiàn)實資產(chǎn)(RWA)代幣化業(yè)務(wù);支持在香港及其他地區(qū)建立合規(guī)的虛擬資產(chǎn)場外交易(VA OTC)及零售網(wǎng)絡(luò);美國ONE Carmel頂級住宅項目投資,進一步強化集團在硅谷的地位與網(wǎng)絡(luò),并支援人工智能和現(xiàn)實資產(chǎn)領(lǐng)域的未來擴展;以及豐富財務(wù)產(chǎn)品線,包括交易所買賣基金(ETF)和量化投資的開發(fā)。
得益于相關(guān)政策的利好、自身扎實的業(yè)務(wù)以及對未來的前瞻性布局,德林控股或有望進一步抓住數(shù)字經(jīng)濟時代的增長機遇。
本文為IPO早知道原創(chuàng)
作者|Stone Jin
本文來源:IPO早知道
來源:IPO早知道
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